Quanto maior o prazo, maior
o montante de juros pagos
O ES é a melhor linha de crédito disponível. No
entanto, é sempre conveniente que o associado reflita sobre sua capacidade de endividamento, para
não comprometer o equilíbrio de seu orçamento.
Essa foi a preocupação ao estender as operações
pelo prazo de 72 meses e não para um prazo maior.
Os valores são concedidos de acordo com
a margem consignável, que é a capacidade de
pagamento do tomador. As prestações não devem
ultrapassar 30% da renda do aposentado,
pensionista ou associado da ativa, para não
comprometer sua capacidade de pagamento e
seu orçamento mensal.
É sabido que a dilação do prazo reduz o valor da
prestação, mas faz crescer o montante dos juros
pagos. Isso acontece porque o capital emprestado é remunerado durante todo o tempo em que fica
disponível para o participante. Com a redução do
valor da prestação, o saldo devedor é amortizado
mais lentamente e, desta forma, se paga um montante
maior de juros, mesmo mantida a taxa de
juros anual sem alterações. Dilatando o prazo de
pagamento, o montante de juros pagos aumenta
em ritmo mais acelerado que a redução da prestação,
conforme demonstrado na simulação da tabela
2. Assim, um aumento muito grande no prazo
pode comprometer o orçamento do associado.
Tabela 2 – Aumento dos juros versus redução da prestação |
Valor ES: R$ 75 mil – Série 12 |
Prazo
(meses) |
Prestação |
Juros |
Valor inicial |
Redução |
Valor (R$) |
Aumento |
60 |
1.629,12 |
– |
13.311,21 |
– |
72 |
1.425,96 |
12,47% |
15.842,4 |
19,02% |
84 |
1.282,54 |
21,27% 4 |
18.323,12 |
37,65% |
96 |
1.176,45 |
27,79% |
20.742,41 |
55,83% |
PREVI Futuro: operações
perto do limite da margem
disponível
Estão em andamento estudos para rever as
condições do Empréstimo Simples do Plano
PREVI Futuro. Como se sabe, a legislação proíbe
emprestar recursos de um plano de benefícios para
os associados de outro plano. Assim, o PREVI
Futuro tem disponível para emprestar a seus
participantes somente 15% dos recursos garantidores
do próprio Plano, que é o teto defi nido por
lei. A política de investimentos do PREVI Futuro
estabelece os subtetos de 14% para ES e 1% para
financiamentos imobiliários.
O PREVI Futuro tem apenas dez anos de criação
e um patrimônio bem menor que o Plano 1, pois
ainda está em fase de acumulação de reservas. A
margem de recursos disponível para operar com
os participantes é bem menor. Por essa razão,
tanto o teto de concessão (R$ 30 mil) quanto o
prazo para pagamento (50 meses) são menores
que os do Plano 1, para evitar a extrapolação do
teto legal de 15%. Em outubro de 2008, o volume
de ES neste plano chegou a ultrapassar a barreira
de 14%, levando à interrupção das concessões.
O limite para Empréstimos e Financiamentos
disponível para o Plano tem variado conforme
são feitas novas concessões, amortizações, liquidações
e aporte das contribuições mensais. Além
disso, existe a influência do próprio contexto
econômico, já que com o aumento da alocação
dos investimentos em Renda Variável, o total dos
recursos do Plano pode sofre variações maiores,
em decorrência das oscilações do Mercado. |